Ο Νοέμβριος εξελίσσεται μέχρι στιγμής ως μια κρίσιμη περίοδος για την αγορά κρυπτονομισμάτων, αποδεικνύοντας ότι τα χειρότερα σενάρια μπορούν να γίνουν πραγματικότητα. Το Bitcoin, ο «βασιλιάς» των κρυπτονομισμάτων, φαίνεται να κατευθύνεται προς τη χειρότερη μηνιαία πορεία του από την κατάρρευση του 2022, ανασύροντας άσχημες μνήμες από τις καταστροφές που προκάλεσαν οι TerraUSD και FTX.
Σε μια δραματική πτώση την Παρασκευή (21/11), το Bitcoin κατρακύλησε κατά 6,4% και έφτασε τα 81.629 δολάρια, ενώ το Ethereum σημείωσε απώλειες πάνω από 7,6%, πέφτοντας στα 2.700 δολάρια. Αυτή η αρνητική τάση δεν περιορίστηκε μόνο στα κορυφαία κρυπτονομίσματα, αλλά επηρεάστηκαν και τα υπόλοιπα, με τα ευρωπαϊκά χρηματιστήρια να ακολουθούν την πτωτική πορεία, υποδεικνύοντας την επιφυλακτικότητα των επενδυτών και τη στροφή τους σε πιο ασφαλή assets.
Από τα μέσα του μήνα, το Bitcoin έχει χάσει περίπου το 25% της αξίας του, σημειώνοντας τη μεγαλύτερη μηνιαία πτώση από τον Ιούνιο του 2022, όταν το stablecoin TerraUSD του Ντο Κουόν κατέρρευσε, πυροδοτώντας ένα ντόμινο πτωχεύσεων που κορυφώθηκε με τη χρεοκοπία του ανταλλακτηρίου FTX.
Παρά την φαινομενικά υποστηρικτική στάση του Λευκού Οίκου προς τα κρυπτονομίσματα και την αυξανόμενη υιοθέτηση ψηφιακών assets, το Bitcoin έχει υποχωρήσει πάνω από 30% από τα ιστορικά υψηλά του Οκτωβρίου.
Η επιδείνωση της κατάστασης επιταχύνθηκε από ρευστοποιήσεις στις 10 Οκτωβρίου, όταν περίπου 19 δισεκατομμύρια δολάρια σε μοχλευμένες θέσεις εξανεμίστηκαν, με τη συνολική κεφαλαιοποίηση της αγοράς να χάνει περίπου 1,5 τρισεκατομμύριο δολάρια.
Στο τελευταίο 24ωρο, οι επιπλέον ρευστοποιήσεις στις leveraged θέσεις υπερβαίνουν τα 2 δισεκατομμύρια δολάρια, όπως δείχνουν τα στοιχεία από την CoinGlass.
Ο δείκτης επενδυτικού κλίματος της CoinGlass, που μετρά τη μεταβλητότητα και τις τάσεις της αγοράς, βρίσκεται στα χαμηλότερα επίπεδα από το κραχ του 2022, καταγράφοντας κλίμα «ακραίου φόβου» (extreme fear).
Για την κατανόηση του κλίματος, είναι σημαντικό να σημειωθεί ότι λίγο μετά την εκλογή του Ντόναλντ Τραμπ, ο δείκτης είχε φτάσει στο 94, μια μνήμη που τώρα φαίνεται να ανήκει στο μακρινό παρελθόν.
Σύμφωνα με το Bloomberg, οι θεσμικοί επενδυτές τηρούν αποστάσεις. Τα 12 αμερικανικά ETF Bitcoin που διαπραγματεύονται στα χρηματιστήρια των ΗΠΑ κατέγραψαν καθαρές εκροές 903 εκατομμυρίων δολαρίων την Πέμπτη, σημειώνοντας τη δεύτερη μεγαλύτερη ημερήσια απόσυρση κεφαλαίων από την ίδρυσή τους το 2024.
Σε πρόσφατη έκθεση της JPMorgan, αναφέρεται ότι η Strategy Inc. – η εταιρεία του Μάικλ Σέιλορ, γνωστή για την επιθετική της στρατηγική στη συσσώρευση Bitcoin – κινδυνεύει να αποκλειστεί από βασικούς δείκτες όπως ο MSCI USA και ο Nasdaq 100. Η σχετική ανακοίνωση αναμένεται μέχρι τις 15 Ιανουαρίου.
Η μετοχή της εταιρείας έχει υποχωρήσει κατά 5%, με την αναλογία της αξίας της προς τα Bitcoin που διαθέτει να έχει βυθιστεί λίγο πάνω από το 1,2, επίπεδο που θεωρείται πολύ χαμηλό.
Όπως τονίζει ο Τόνι Σάιμορ της IG Australia σε ανάλυσή του, η αγορά ενδέχεται να «δοκιμάζει τα όρια αντοχής» της Strategy, γεγονός που μπορεί να προκαλέσει margin calls σε θέσεις με μόχλευση, αυξάνοντας την πίεση στην εταιρεία.
Παράλληλα, άλλες εταιρείες που έχουν υιοθετήσει στρατηγικές παρόμοιες με εκείνες του Σέιλορ, όπως οι Sequans Communications, ETHZilla και FG Nexus, βρίσκονται αναγκασμένες να ρευστοποιούν τμήματα των κρυπτονομισματικών τους αποθεμάτων για να χρηματοδοτήσουν προγράμματα επαναγοράς μετοχών και να στηρίξουν τη χρηματική τους αξία.
Ημερήσιες τάσεις
Το πρωί του Σαββάτου (22/11), το Bitcoin ανέκαμψε ελαφρώς στα 84.259 δολάρια, με ασήμαντη άνοδο 0,72% και την κεφαλαιοποίησή του να παραμένει «πεσμένη» στο 1,68 τρισεκατομμύρια δολάρια.
Το Ethereum συνεχίζει να διστάζει πάνω από τη ζώνη των 2.700 δολαρίων, με τις τρέχουσες τιμές του να βρίσκονται στα 2.729 δολάρια, καταγράφοντας απώλειες 0,3%, ενώ το Solana υποχωρεί κατά 1,34% στα 126,36 δολάρια.
Το XRP είναι επίσης σε πτώση, με απώλειες κοντά στο 0,5% που το φέρνουν στα 1,93 δολάριο. Στην ίδια κατεύθυνση, το Dogecoin χάνει 2,4% και κινείται στα 0,1377 δολάριο, ενώ το Cardano σημειώνει πτώση 2,6%, φτάνοντας στο 0,4012 δολάριο.
Αντίθετα, το Monero ξεχωρίζει με μια φωτεινή εξαίρεση, με κέρδη 5,91% και διαπραγμάτευση στα 342,70 δολάρια, ενώ το Litecoin υποχωρεί κατά 2,47%, στα 82,08 δολάρια, και το Siba Inu καταγράφει απώλειες περίπου 3%, φτάνοντας στα 0,000007734 δολάριο.
